EUR 25.305

USD 23.413

REPO sazba ČNB 5.75 %

Inflace 2.0 %

EUR 25.305

USD 23.413

Text: Petr Zámečník

12. 10. 2012

4 komentáře

Stavební spoření pro novorozence? Raději ne…

 


 

Stavební spoření je atraktivním spořicím produktem díky státnímu příspěvku. Přestože klesl na 10 % z naspořené částky a dosahuje tak maximální roční výše 2 000 Kč, konzervativní Češi v něm stále vidí příležitost „bezpečně zhodnotit prostředky“. Při nepřekročení 6leté vázací doby může být při averzi k riziku zhodnocení skutečně zajímavé. Jako spořicí produkt na delší dobu je ale naprosto nevhodné. Proč?

Stavební spořitelny nabízejí dlouhodobě úrokové sazby v maximální výši 2 %, přičemž úroky dále podléhají zdanění 15% sazbou daně z příjmů stejně jako úspory v univerzálních bankách. Banky ovšem nabízejí i vyšší než 2% úrok – a to dokonce na vkladech bez výpovědní lhůty a bez jakýchkoli poplatků. Jen bez státního příspěvku. Bez podpory státu by si zřejmě nikdo nenechal úspory uvázat na šest let a ještě za to platil nemalé poplatky stavební spořitelně.

Státní příspěvek je hlavní (a zpravidla jedinou) motivací pro uzavření stavebního spoření pro lidi, kteří nechtějí čerpat úvěr. Jen díky němu je zhodnocení prostředků vyšší než na spořicích účtech – a to i po zaplacení poplatků. Jenže státní příspěvek je významný zejména při kratším spoření. Důvodem je, že se připisuje jen z objemu nově vložených prostředků. Při delším spoření již jeho význam na celkové naspořené částce klesá a roste význam úrokové sazby.

Tabulka 1: Váha státních příspěvků na vkladech klienta

Rok spoření

Vložené prostředky

Státní příspěvek

Podíl státního příspěvku na vkladech

1

20 000 Kč

2 000 Kč

10,00%

2

40 000 Kč

2 000 Kč

5,00%

3

60 000 Kč

2 000 Kč

3,33%

4

80 000 Kč

2 000 Kč

2,50%

5

100 000 Kč

2 000 Kč

2,00%

Po 5 letech spoření činí váha státního příspěvku již jen 2 % z vložených prostředků klientem, po 10 letech činí již jen 1 %. To má samozřejmě vliv na efektivní zhodnocení.

Další faktory, které ovlivňují celkové zhodnocení stavebního spoření, jsou poplatky. Standardně si stavební spořitelny účtují 1 % z cílové částky, které musí klient zaplatit předem, a řádově 300 Kč ročně za vedení účtu. Chce-li klient spořit déle, musí si zvolit adekvátní cílovou částku. Cílovou částku lze sice i následně navyšovat, ovšem kromě poplatku ve výši 1 % z navýšení se může dostat do situace, kdy bude muset zaplatit poplatek za změnu tarifu.

Při pravidelném měsíčním spoření ve výši 1 700 Kč a optimální cílové částce 140 tis. Kč dosahuje po šesti letech efektivní výnos 3,95 %. Ten lze samozřejmě zvýšit tím, že jsou peníze vkládány do spořitelny jednou ročně na konci roku a v sedmém roce na začátku je proveden další vklad – a následně jsou peníze vybrány.

Tabulka 2: Efektivní roční zhodnocení při pravidelném vkladu 1 700 Kč, cílové částce 140 tis. Kč a 2% zhodnocení

Rok

Efektivní roční zhodnocení

1

4,23%

2

6,29%

3

5,49%

4

4,81%

5

4,31%

6

3,95%

Poznámka: Tabulka obsahuje efektivní zhodnocení se započítáním zaplacení poplatku za zřízení účtu a prvního ročního poplatku za vedení účtu navíc nad pravidelný měsíční vklad – pokud by k mimořádné platbě nedošlo, byl by nižší státní příspěvek.

V prvních šesti letech nelze stavební spoření bez sankcí vypovědět a peníze vybrat. Údaje v Tabulce 2 za prvních 5 let jsou tedy pouze teoretické výnosy, které klient nikdy nedosáhne. Ukazují ale velmi dobře, jak výnos zejména v prvním roce ovlivní zaplacené poplatky a následně jak roční efektivní výnos klesá se snižující se váhou státního příspěvku.

Chce-li klient spořit delší dobu, efektivní výnos dále klesá. V Tabulce 2 je nastavena optimální cílová částka, u níž by v 7. roce spoření došlo k přespoření. Při delší době spoření je tak nezbytné uzavřít smlouvu na vyšší cílovou částku, která významně ovlivní nejen výnosy v prvních letech.

Tabulka 3: Efektivní roční zhodnocení při pravidelném vkladu 1 700 Kč, cílové částce 500 tis. Kč a 2% zhodnocení

Rok

Efektivní roční zhodnocení

1

–21,37%

2

–1,83%

3

1,64%

4

2,57%

5

2,85%

6

2,91%

7

2,90%

8

2,85%

9

2,79%

10

2,74%

11

2,68%

12

2,62%

13

2,58%

14

2,53%

15

2,49%

16

2,45%

17

2,42%

18

2,38%

19

2,35%

20

2,33%

Poznámka: Ve 20. roce spoření dojde k přespoření cílové částky. Bylo by tedy nezbytné cílovou částku buď navýšit, čímž se sníží výnos v daném roce, nebo ji uzavřít vyšší od počátku, čímž by byly ovlivněny efektivní výnosy ve všech letech spoření.

Rozhodnou-li se rodiče uzavřít novorozenci stavební spoření, kterým mu chtějí spořit až do dospělosti, musí uzavřít smlouvu s cílovou částkou 500 tis. Kč. Taková smlouva je první dva roky ztrátová a nejvyššího výnosu dosáhne po šesti letech spoření (2,91 % p.a.). Vydrží-li smlouva až do 18. roku věku dítěte, dosáhne efektivní roční zhodnocení pouhých 2,38 %.

Dlouhodobý průměr inflace od roku 1996 do roku 2011 je podle dat Českého statistického úřadu 3,79 %. Pokud vynecháme první tři roky řady, kdy dosahovala inflace enormních čísel, a podíváme se na průměrnou inflaci od roku 1999 do roku 2011, dosahovala inflace 2,55 %. 18leté zhodnocení stavebního spoření je tedy reálně záporné.

Stavební spoření je schopné zhodnotit prostředky na období šesti let. Pokud ale klient zůstane u stavební spořitelny déle, jeho efektivní zhodnocení klesá. Pro dlouhodobé spoření pro děti či na penzi se stává zcela nevýhodné. Sice garantuje určité zhodnocení, ovšem to bude s největší pravděpodobností nižší než míra inflace.

Loading

Vstoupit do diskuze 4 komentáře

Vývoj Swiss Life Hypoindexu

%5.62 Aktuální výše Swiss Life Hypoindexu

6.34%

6.37%

6.27%

6.3%

6.32%

6.3%

6.24%

6.19%

6.1%

6.05%

6.01%

6.02%

5.96%

5.6%

5.62%
Historie vývoje


Související články

spořit na bydlení

Jak si spořit na bydlení, když už nechcete stavební spoření

Podpora stavebního spoření byla omezena na pouhých tisíc korun státní podpory za rok. A to při úložce 20 000 Kč ročně. Pokud vezmeme v úvahu to, že výkonnost stavebního spoření je velmi nízká a v posledních letech nedokázala ani porazit inflaci, tak je možná čas najít si jiný způsob spoření na bydlení.

Text: Hana Bartušková

Foto: Shutterstock

21. 03. 2024

stavební spoření 2024

Vyplatí se stavební spoření v roce 2024?

V rámci konsolidačního balíčku byla opět snížena podpora stavebního spoření. Přítom ale už v minulých letech víceméně platilo, že šlo o velmi konzervativní formu spoření/investice. Která nedokázala porazit ani inflaci a to ani po započtení státní podpory. Jak je to se stavebním spořením nyní? Vyplatí se a pro koho?

Text: Hana Bartušková

Foto: Shutterstock

05. 02. 2024

Další ročník programu Nová zelená úsporám odstartoval

Státní fond životního prostředí ČR (SFŽP ČR) tento týden po letní pauze spustil příjem žádostí o dotaci do nové etapy populárního programu Nová zelená úsporám (NZÚ). Pro žadatele je připraveno mnoho novinek včetně několika podprogramů, které reagují především na růst životních nákladů v podmínkách ekonomické krize.

Text: redakce hypoindex.cz

Foto: Shutterstock

05. 10. 2023


Diskuze k článku

Vaše e-mailová adresa nebude zveřejněna, vyžadované informace jsou označeny hvězdičkou.

Napsat komentář

Vaše e-mailová adresa nebude zveřejněna. Vyžadované informace jsou označeny *

 
 
 

 
  • Jirka

    12 října, 2012

    Konečně s tím někdo vylezl na veřejnost. Finanční poradci neustále papouškují výhodnost spoření, ale negramotnost tohoto státu ve finančnictví dává zelenou kapsám Lišáků a jím podobných.

    Odpovědět

  • poradce001@seznam.cz

    12 října, 2012

    Souhlasím se SS na max. 6 let. Doporučuji spořit dětem v kvalitním OPF Franklin Templeton s pruměrným ročním zhodnocením 8%.
    Pokud máte zájem o více informací tak mi napište email.

    Odpovědět

  • Dr. Vít Pokorný

    15 října, 2012

    Hmmm … přečetl jsem, a přesto ho někdy maminkám pro novorozence píšu – tedy, pokud to maminky chtějí. Článek se zaměřuje striktně na procentní zhodnocení, a uvažuje konstantní platbu 1.700 Kč / měsíčně. Zcela však vynechává výhody :
    1.) Není zapotřebí spořit pravidelně. Dítě má narozeniny, dostane od babičky jednorázově 5.000 Kč, rodiče mu to kdykoliv a zcela bez ohledu na SP nasypou do jeho smlouvy. Naopak – pokud se rodina dostane do finančních obtíží a nějakou dobu, i několik let, vůbec nespoří, nic se neděje, smlouva se kvůli tomu nezruší.
    2.) Peníze jsou po dobu spoření chráněny před necitlivým zásahem jednoho z rodičů – pokud se rodiče například rozvedou, a jeden z nich by chtěl vybrat dítěti jeho peníze, není to bez souhlasného podpisu obou možné, a penízky tak dítěti hezky zůstanou až do jeho 18 let.
    3.) Peníze jsou od okamžiku vložení přímo dítěte, nemůžou se tak stát předmětem exekuce, je-li vyhlášena na rodiče (a kolik jich dnes je…).
    4.) Jedná se o 100% jistý, státem pojištěný vklad. V případě eventuálního krachu banky dostane dítě zpět po nějaké době všechny své uložené prostředky bez jakéhokoliv rizika. Když totiž před některou maminkou vyslovím slovo „podílový fond“, dostává maminka kopřivku.
    5.) Pokud poradce citlivě nastaví cílovou částku, je stavební spoření po tolika letech reálně připravené na výhodný řádný úvěr, nikoliv na překlenovák. A co když dítě začne svůj start v dospělosti tím, že si bude muset koupit (nebo částečně rekonstruovat) své bydlení ?
    6.) Znám a píšu minimálně dvě stavební spořitelny, které vstupní poplatek dětem v některém tarifu buď zcela, nebo z velké části odpouštějí – takže dítě neplatí ono „obvyklé 1%“.
    Tož tak …

    Odpovědět

  • Radek

    16 října, 2012

    Ad 1/ stejně tak podílové fondy
    Ad 2/ stejně tak podílové fondy na jméno dítěte
    Ad 3/ stejně tak podílové fondy na jméno dítěte
    Ad 4/ jisté, jistě, ale jistě ztrátové; chudák maminka s kopřivkou, ale to už je hold osud finančně negramotných…
    Ad 5/ jinými slovy: Ne CČ 500 tis. Kč, ale 1 mil. Kč? Rozumím, z toho je větší provize… ale reálný efektivní výnos to sníží. „Bude muset“ koupit či zrekonstruovat? Druhá možnost možná, ale koupit muset nebude – může si pronajmout.
    ad 6/ Ano, ale jen do omezené CČ. Tuším, že jedna na 150 tis. Kč. To do 18 let ale nestačí. Takže navýšení? Tím se velká část nákladů jen odloží.

    Odpovědět